Norveç’in egemenlik fonu, artan borçlanma maliyetlerinin tahvil portföyünün değerini düşürmesiyle Temmuz-Eylül döneminde 278 milyar kron kayıp kaydetti; Norges Bank Investment Management (NBIM) Perşembe günü bunu açıkladı. Kayıp 29,7 milyar dolara eşit.
Hükümet Emeklilik Fonu Global, çeyrekte -0,5 getiri sağladı ve 0,18 puan altında kaldı. NBIM, sabit getirili yatırımların -3,5%, hisse senetlerinin ise 0,5% getiri sağladığını belirtti.
“Fon getirisi neredeyse sıfıra yakın, artan faiz oranlarının sabit getirili yatırımlarımızda daha zayım sonuçlar doğurmasıyla hafifçe negatife kapandı.” diye belirtti yardımcı genel müdür Trond Grande bir açıklamada. “Hisse seneti getirileri de sıfıra yakındı ancak sektörler arasında büyük farklar vardı. Enerji şirketleri en fazla yükselirken, faiz oranlarına duyarlı sektörler olan kamu hizmetleri ve gayrimenkul düştü,” dedi Grande.
Fonun değeri çeyrek içinde 670 milyar kron düşerek 30 Eylül’de 22,01 trillion krona geriledi. Güçlü kron değeri 472 milyar kron düşürürken, yönetim maliyetlerinden sonra 80 milyar kron eklendi.
Eylül sonunda hisse senetleri fonun %72,1’ini, sabit getiri %25,8’i, listelenmemiş gayrimenkul %1,6’sını ve listelenmemiş yenilenebilir enerji altyapısı %0,5’ini oluşturdu. Gayrimenkul 0,4%, yenilenebilir enerji altyapısı ise 7,5% getiri sağladı.
Çeşitli merkez bankalarının, aralarında ABD Merkez Bankası‘nın da bulunduğu faiz artışlarının ardından üç aylık dönemde devlet tahvil getiri oranları yükseldi. NBIM, ABD ile İran arasındaki çatışma sürdüğü için petrol fiyatlarının yükselmesiyle enerji hisselerinin taban kazandığını belirtti.
Kayıp, rekor bir ilk yarının ardından geldi. NBIM, Asya teknoloji hisseleri ve yarı iletken sektöründeki kazançların itici gücüyle Ağustos ayında yaklaşık 184,9 milyar dolarlık bir ilk yarım yıl kârı kaydetti.
NBIM ayrıca portföyündeki devlet tahvil payını %70’ten %50’ye indirmeyi önerdi. Bu değişim, ABD Hazine tahvili tutarlarını tahvil endisinin %34,1’inden %21,9’una düşürecekti. Maliye Bakanlığı, fonun genel stratejisini değerlendirmek için bir uzman grubu görevlendirdi; rapor 2027 Ocak ayına kadar gelecek.
Bu gelişme hakkında düşüncelerinizi, donanım deneyimlerinizi veya sorularınızı Topluluk Forumumuzda paylaşın.
Foruma Katıl & Yanıtla ➔
